Hlavnými dôvodmi poklesu čistého zisku sú zvýšená tvorba opravných položiek, precenenie niektorých investícií banky v súvislosti so situáciou na finančných trhoch a nákladmi na právne spory. Rozdiel v ostatných prevádzkových výsledkoch je ovplyvnený najmä pozitívnym vplyvom v roku 2008, súvisiacim s predajom Poisťovne Slovenskej sporiteľne.
Rast obchodov a dôraz na efektivitu mali pozitívny dopad na prevádzkové príjmy. Zoštíhlenie organizačnej štruktúry a vyššie zameranie na oblasť nákladov prispeli k poklesu prevádzkových nákladov v porovnaní s predchádzajúcim rokom. Výsledkom je medziročný nárast prevádzkového zisku i ďalšie zvýšenie efektivity.
Objem úverov klientom sa zvýšil o 6 % na 6,1 miliardy eur. Z toho úvery poskytnuté obyvateľstvu tvorili 3,4 miliardy eur. V porovnaní s rovnakým obdobím minulého roka zaznamenali nárast o 20 %, čo prispelo k zvýšeniu trhového podielu medziročne z 23,9 % na 25,9 %.
Úvery na bývanie opäť potvrdili najvyššiu dynamiku rastu, keď zaznamenali 27-% medziročný rast. Trend nárastu spotrebných úverov z predchádzajúceho roka pokračoval a v porovnaní s rovnakým obdobím minulého roka sa zvýšil o 13 %. Slovenská sporiteľňa aj pri uplatňovaní zodpovednej úverovej politiky poskytla počas roku 2009 vyšší objem úverov obyvateľstvu ako v roku 2008.
Záväzky voči klientom medziročne klesli o 9 % z 8,6 miliardy eur k 31. decembru 2008 na 7,8 miliardy eur k 31. decembru 2009, čo bolo spôsobené najmä odlevom vysokého objemu vkladov, ktoré si klienti uložili v banke za účelom bezproblémovej konverzie slovenských korún na eurá v závere roka 2008.
Rizikové náklady vzrástli o 81 % z 89 miliónov eur na 161 miliónov eur v súlade s nárastom objemu úverov, obozretným prístupom banky k hodnoteniu kreditného rizika vzhľadom na ekonomickú situáciu a celkový tlak na kvalitu úverového portfólia. Banka počas roku 2009, vzhľadom k zložitejšej makroekonomickej situácii, uplatnila aj zmeny vedúce k vyššej tvorbe portfóliových opravných položiek najmä na úvery poskytnuté korporátnym klientom a na financovanie nehnuteľností.