Akciovým fondom sa v novembri darilo na všetkých frontoch. Pozitívny trend si udržali nielen u nás, ale aj v krajinách EÚ a v USA. K nim sa pridali aj korunové dlhopisové fondy a najviac korunové peňažné fondy, ktoré boli v uvedenom období najpredávanejšie.
AKCIOVÉ FONDY
Akciové fondy distribuované na Slovensku skončili za obdobie od 4. novembra do 1. decembra v kladných číslach. Akciové fondy tak kopírovali pozitívne trendy prevládajúce na amerických a európskych akciových trhoch.
Spomedzi európskych akciových fondov najlepšie zabodoval fond spoločnosti Veritas-Veri-Valeur, ktorý zaznamenal 10,48-percentný nárast. Tento fond totiž investuje veľkú časť svojich aktív do nemeckých telekomunikačných a technologických akcií a práve týmto sektorom sa v novembri darilo najviac.
Medzi americkými akciovými fondmi najlepšie obstál Americký akciový fond od spoločnosti TAM, ktorý skončil v pluse 7,68 percenta.
DLHOPISOVÉ FONDY
Všetky korunové dlhopisové fondy skončili v pluse a priemerne si pripísali 3,08 percenta. Slovenské dlhopisové, ako i peňažné fondy stále ťažia najmä z poklesu úrokových sadzieb a teda nárastu cien dlhopisov v portfóliách fondov. Národná banka Slovenska (NBS) totiž na zasadnutí 15. novembra znížila úrokové sadzby o 1,50 percenta. NBS takto reagovala na výrazný prílev krátkodobého kapitálu zo zahraničia s následným tlakom na výmenný kurz slovenskej koruny. Takmer 5-percentný zisk si pripísal PF Slnko, ktorý spravuje Investičná a Dôchodková správcovská spoločnosť.
Dolárové a eurové dlhopisové fondy distribuované na Slovensku čiastočne kopírovali novembrové trendy. JP Morgan Index dolárových štátnych dlhopisov stratil za posledné štyri týždne 0,80 percenta, naopak, JP Morgan index eurových štátnych dlhopisov získal 0,58 percenta.
Dolárové dlhopisové fondy prepadli o 0,54 percenta aj napriek tomu, že americký Fed v snahe oživiť americkú ekonomiku znížil 6. novembra úrokové sadzby o 0,50 percenta na hodnotu 1,25 percenta. Na ceny dolárových dlhopisov vo väčšej miere totiž vplýval presun záujmu investorov do riskantnejších akciových trhov.
Eurové dlhopisové fondy zaznamenali 0,75-percentné posilnenie. Investori očakávajú, že Európska centrálna banka zníži začiatkom decembra úrokové sadzby. Tie sa pohybovali na úrovni 3,25 percenta, čo je o 2 percentá viac ako v USA. Najvyššie, a to 1,26-percentné posilnenie dosiahol fond Euro Corporate Bond, ktorý spravuje Capital Invest.
PEŇAŽNÉ FONDY
Aj korunové peňažné fondy ťažili z poklesu úrokových sadzieb na Slovensku a dosiahli v novembri veľmi slušné výnosy na úrovni 17,90 percenta ročne. Len na porovnanie, úrokové sadzby na mesačných korunových vkladoch v bankách sa pohybovali v októbri na úrovni 5,93 percenta ročne. Maximálne zhodnotenie 19,85 percenta dosiahol uplynulý mesiac Peňažný korunový fond spoločnosti VÚBAM.
REALIZOVANÉ PREDAJE
Najpredávanejšími fondmi na Slovensku sa v novembri stali fondy peňažného trhu, ktorých čisté predaje, teda rozdiel medzi prítokom a odtokom peňazí, dosiahli rekordnú hodnotu 687 miliónov korún. Na porovnanie, v októbri prúdilo do peňažných fondov 238 miliónov korún. Najpredávanejším fondom z tejto skupiny bol Korunový dlhopisový fond Asset Managementu Slovenskej sporiteľne, ktorý získal 240 miliónov korún.
Dlhopisové fondy získali v novembri 441 miliónov korún, pričom najväčší záujem bol o korunové dlhopisové fondy. Na prvom mieste skončil Korunový peňažný fond Tatra Asset Managamentu s objemom 153 miliónov korún.
Do akciových fondov sa uplynulý mesiac investovalo súhrnne 37 miliónov korún, podobne ako do zmiešaných fondov, ktoré prijali 38 miliónov korún.
Trendové grafy, počítané na základe 4-týždňových kĺzavých priemerov čistých predajov, jednoznačne potvrdzujú rastúci záujem slovenských investorov o peňažné a dlhopisové fondy a klesajúci záujem o zmiešané fondy. Taktiež možno pozorovať rastúci trend investovania do akciových fondov, avšak s tým rozdielom, že objem investovania je rádovo nižší ako do peňažných a dlhopisových fondov.
StoryEditor